近日，《中国家庭财富调查报告2019》引发网友热议据介绍，目前房地产比重仍然较高，投资预期有待改变。

2018年，中国人均财产208883元，比2017年的194332元增长7.49%，增速高于人均GDP增速。

房地产比重高、金融资产结构单一、预防性储蓄高，都与扩大内需背道而驰，导致内需增长乏力。

这份报告的要点是什么？让我们知道。

城乡家庭财产差距较大

城乡居民家庭财产差距较大。2018年，城乡居民家庭人均财产分别为292920元和87744元。城镇居民家庭人均财产是农村居民家庭的3.34倍，城镇居民家庭人均财产增长速度快于农村居民家庭。

城乡居民财产构成存在一定差异。

从我国家庭财产结构看，房地产占70%，城市家庭财产净值占人均财富的71.35%，农村家庭财产净值占52.28%。

人均财富增长的来源表明，房地产净值增长是我国家庭人均财富增长的重要因素房地产净值增长占家庭人均财富增长的91%。

因此，房地产净值较高的城市家庭在房地产净值大幅增长的过程中，将获得更多的财富积累。

金融投资结构继续单一

随着资本市场的发展，城乡居民的投资渠道非常丰富，但从实际投资份额来看，我国居民的金融资产结构仍然比较单一，尤其是农村居民。

调查报告显示，居民家庭金融资产分布仍集中在现金、活期存款和定期存款，占总资产的88%，接近90%。

在有数据可查的35个经合组织国家中，只有8个国家的存款和现金占家庭金融资产的50%以上，只有3个国家的存款和现金占60%以上。

在社会福利和社会保障覆盖面广的北欧国家，瑞典、丹麦、芬兰和挪威分别占家庭金融资产现金、活期存款和定期存款的38.75%和38.75%，均处于较低水平。

单一的金融资产结构不利于平衡家庭资产风险，难以保值增值。

根据调查结果，中国居民储蓄的主要原因如下：

“应对突发事件和医疗费用”占48.19%

“养老准备”占36.78%，“儿童教育准备”占23.97%

“其他原因”占20.57%

“不愿承担投资风险”占13.82%

在一定程度上，社会保障体系有待完善，以减少居民预防性储蓄需求。

较高的预防性储蓄导致金融资产结构的简化，同时也不利于扩大国内消费需求。

金融投资的集团差异

结果表明，金融素养较低的家庭更容易面临较高的投资风险，因此选择远离金融投资。

高收入、高学历群体通常具有较高的金融素养，对相关金融知识和信息的了解程度较高，收入和资产也较高，他们可以在满足房地产和预防性需求的基础上投资于金融资产，因此资产的内容更为丰富，能够使其更容易做出投资决策并从中获得收益。

随着可支配收入的增加，家庭拥有的房地产人均净值也逐步上升。

如果按照人均可支配收入将居民分为10个等额组，然后调查不同收入组的人均房地产价值差异，可以发现人均可支配收入最低的居民人均房地产净值仅为41406.346元人均可支配收入最高的居民人均房地产净值为441735.8元，是最低的66倍的10%。

人均不动产原值和现值也随着可支配收入的增加呈增加趋势，不动产余额和负债率也随着人均可支配收入的增加而增加。

近年来，人们对未来房价形成了不断上升的预期，房地产收入水平不同的家庭资产不断增加。

由于高收入家庭购买和融资房地产的能力较强，房地产的负债率和杠杆率也较高。

随着收入水平和受教育程度的提高，家庭金融资产的规模和结构呈现出不同的特点。随着收入水平的提高，居民家庭人均现金、活期存款和定期存款都有所增加，而且增长幅度也在不断加大。

互联网金融“城乡差异”

网络金融是“互联网”模式的典型代表，它可以降低交易成本，刺激用户的金融需求，对传统金融产生了巨大的冲击。

调查报告显示，互联网金融的主要功能是消费者支付。

无论是在全国还是在城乡，使用过互联网消费支付功能的消费者都远远超过了通过互联网投融资的消费者；其中，使用过互联网金融投资功能的消费者明显多于通过互联网融资的消费者。

在消费支付方面，随着家庭财富的增长，互联网金融平台的使用逐渐增多，使用互联网金融投资手段的情况远不如互联网消费支付手段常见。

目前，老百姓对网络金融投资的安全性仍有一些疑虑，网络金融投资的功能有待进一步探索。

相对而言，人们对互联网融资平台并不太熟悉。

随着互联网技术的进一步发展，通过大数据、云计算、块链等新技术的应用，互联网金融平台在一定程度上缓解了信息不对称的问题，结合了快速还贷程序和灵活便捷的还贷周期，近年来，互联网融资功能得到了迅速发展。